Construction de portefeuilles et instruments

Le portefeuille ci-dessus se veut simple, diversifié et bon marché tout en exprimant mes principales convictions du moment.

• Instruments : ETFs  liquides et avec faibles commissions de gestion
• Risque 60% actions / 40% taux & autres diversification (voir smart benchmarks 60/40)
• Environ 60% de l'exposition régionale est investie dans les grands indices type S&P 500 et SE 600

Convictions : 

• Actions neutres à légèrement surpondérées, réserve de cash à 5% pour tirer parti d'éventuelles corrections
• Allocation régionale : surpondération des pays émergents, Asie et Chine
• Obligations : sous-pondération + protection contre l'inflation (sans duration longue)
• Matières premières : très surpondérées (or, argent, métaux industriels et uranium)
• Thématiques : technologie (IA, robo, grid). Mais réduction du risque concentration dans les géants équilibré par indice Equal Weight, Value, small caps et Min Vol.